Volatilità - che cos'è? Volatilità delle opzioni

2024 Autore: Henry Conors | [email protected]. Ultima modifica: 2024-02-12 09:20

Diventare un trader di successo non è facile, e quindi è necessario più di un anno di esperienza per ottenere un reddito stabile dalla speculazione valutaria. Lo sviluppo dei mercati finanziari è un'introduzione alla macroeconomia, allo studio dell'analisi tecnica e al lavoro su se stessi. Tuttavia, la cosa più importante è creare una strategia di trading che non funzioni al 100% se il trader non sa come analizzare e utilizzare la volatilità.

Cos'è la volatilità

Quando impari a fare trading, cerchi risposte a molte domande, tra le quali ce n'è sempre una di base: "Cos'è la volatilità?" Determina il numero di punti che il prezzo ha superato in un certo tempo. Ad esempio, durante il giorno, la quotazione EUR/USD può aumentare o diminuire di 80-100 punti: questa è l'entità della sua volatilità. Essendo sul mercato, non dovresti essere sorpreso da tali movimenti: una variazione di questa coppia di valute di 140 punti è una variazione del prezzo dell'euro rispetto al dollaro solo dell'1%.

Il range di fluttuazione dello strumento finanziario analizzato è la volatilità, la cui definizione è importante per il successo del trading. Se questo indicatore è alto, il trader dovrebbecomprendere che la probabilità di realizzare un profitto aumenta in base al rischio. La situazione inversa è quando c'è un piatto sul grafico e la volatilità è di soli 5-15 punti. In tali condizioni, è comodo per gli scalper lavorare. Con una volatilità media e alta, è conveniente tracciare linee di tendenza e fare previsioni sull'andamento dei prezzi degli strumenti finanziari.

Cosa influenza la volatilità

La volatilità dei prezzi cambia per diversi motivi:

• Attività dei partecipanti al mercato. Quando acquirenti e venditori combattono per un accordo si verificano forti oscillazioni dei prezzi. Pertanto, si forma una tendenza al rialzo o al ribasso, a seconda di chi vince questa battaglia.
• Risultato di statistiche macroeconomiche. Il calendario economico contiene gli eventi economici più importanti di tutti i paesi sviluppati: il rilascio dei dati sulla produzione, il mercato del lavoro, le variazioni del tasso di interesse. La differenza tra i dati reali e quelli previsti provoca una violenta reazione da parte dei trader, che giustifica la crescente volatilità.
• Sessione di trading. La maggior parte delle transazioni viene conclusa al mattino quando la Borsa di Londra è aperta: durante questo periodo si osserva la massima volatilità della maggior parte degli strumenti finanziari. Durante la sessione di trading americana, i trader sono meno attivi se non ci sono notizie macroeconomiche. Durante le sessioni dell'Asia e del Pacifico aumenta la volatilità sulle coppie di valute in cui sono presenti lo yen giapponese, il dollaro australiano e quello neozelandese.
• Lo stato generale dell'economia. Tutti i paesicooperare tra loro, il che porta alla loro influenza reciproca. Ad esempio, quando si investe nel dollaro australiano, è necessario considerare che è molto suscettibile ai cambiamenti negativi nell'economia cinese, poiché questi due paesi sono partner stretti. Una siccità può portare a un calo del dollaro neozelandese, poiché l'economia di questo stato si basa sulla vendita di prodotti agricoli. Pertanto, la volatilità della valuta è determinata da metodi fondamentali che coprono tutto: i risultati delle negoziazioni tra capi di stato, i verbali delle riunioni delle banche centrali, una crisi in qualsiasi settore, i disastri naturali e altro ancora.

Caratteristiche di volatilità

Per costruire una strategia di trading di successo, vale la pena comprendere in dettaglio il concetto di "volatilità". Cos'è, che caratteristiche ha. In primo luogo, è caratterizzato dalla costanza: molto spesso, la volatilità non cambia per un lungo periodo, fino a quando non si verifica un evento economico davvero significativo. Quindi, analizzando il calendario delle statistiche in uscita, possiamo supporre che le fluttuazioni dei prezzi della coppia EUR/USD non cambieranno il loro range fino al rilascio dei libri paga non agricoli.

In secondo luogo, la volatilità è ciclica: forti fluttuazioni sono sostituite da lievi variazioni di prezzo, dopodiché ci sono di nuovo bruschi s alti dovuti ad alcuni fattori fondamentali. In terzo luogo, la volatilità di un'opzione o di una coppia di valute tende spesso verso la media. Ad esempio, se è tipico che la coppia USD/JPY superi 80punti, poi tornerà a questo valore ogni volta dopo aver raggiunto nuovi estremi.

Valore di volatilità

Capendo la volatilità: cosa e come usarla nel tuo trading, un trader può aumentare le sue possibilità di realizzare un profitto, poiché sarà più attento nella scelta del punto di ingresso nel mercato. La volatilità aiuta a calcolare il livello di rischio della transazione pianificata, poiché è necessario vedere i limiti approssimativi dell'attuale movimento del prezzo. Questo fornisce una chiara comprensione di dove dovrebbe essere l'ordine protettivo e dove la posizione verrà chiusa con un profitto.

Un trader dovrebbe essere consapevole che gli strumenti finanziari più volatili offrono maggiori opportunità di guadagno, tuttavia, anche i rischi in tali transazioni aumentano in modo significativo. È meglio che i principianti scelgano coppie di valute "calme" per imparare ad analizzare i cambiamenti di volatilità, filtrare il rumore del mercato e i falsi segnali, dopodiché possono già rendere le loro tattiche di trading più aggressive.

Come calcolare tu stesso la volatilità

Il calcolo della volatilità è molto semplice, vediamo un esempio. Un trader intraday ha bisogno di sapere quanti pip può muovere il prezzo in un'ora e un giorno. Per fare ciò, ha bisogno di analizzare la storia del comportamento dello strumento finanziario in questione. Per semplificare la procedura, apre il grafico settimanale e calcola la differenza tra i valori High e Low dell'ultima candela chiusa. Deve dividere questo valore per 5 per determinare il numero di punti che il prezzo ha superato in un giorno. Per trovare la volatilità oraria, il valore viene diviso per 120 (524).

Se un trader nota questa statistica, sarà presto in grado di vedere una certa regolarità nei cambiamenti di volatilità, determinare l'intervallo medio standard di movimento dei prezzi per lo strumento finanziario utilizzato, il che faciliterà notevolmente il suo lavoro e aiuterà a migliorare il suo trading strategia.

Indicatori di volatilità

Gli indicatori per determinare la forza della volatilità sono standard e sono disponibili nel terminale di trading. L'opzione più semplice è la media mobile esponenziale. Più la linea è lontana dalle candele, maggiore è la volatilità di questa coppia di valute. Le medie mobili competono con le bande di Bollinger. Questo indicatore di volatilità è costituito da diverse linee che convergono quando l'indicatore è basso e divergono quando aumenta la gamma di fluttuazioni dei prezzi.

La terza opzione per calcolare la volatilità è ATR, che utilizza la differenza di prezzo (massimo e minimo attuale) per costruire la propria immagine. Maggiore è questo numero, maggiore è la volatilità. Il grafico ATR non illustra una tendenza, ma un aumento o una diminuzione del tasso di variazione del prezzo. Ciascuno di questi indicatori può essere personalizzato in base alle tue esigenze, in modo che i dati analizzati siano i più accurati.

Usare la volatilità

Per trarre profitto dai mercati finanziari, è importante utilizzare saggiamente i cambiamenti della volatilità. Il suo aumento aumenta non solo il potenzialeprofitto, ma anche rischio. È meglio che i principianti scelgano coppie di valute i cui grafici non illustrino bruschi s alti che escludono chiaramente dal mercato i trader inesperti. Per utilizzare correttamente la volatilità, devi sapere quanto segue:

• Se c'è un piatto sul grafico e la gamma delle fluttuazioni dei prezzi rimane invariata per molto tempo, allora dovremmo aspettarci che la volatilità aumenterà bruscamente presto. Esamina attentamente il calendario economico per piazzare ordini in sospeso in modo tempestivo.
• Il sistema di trading dovrebbe tenere conto dei cambiamenti nel comportamento dello strumento finanziario - "Stop loss" dovrebbe essere posizionato al di fuori della zona di rumore e tenendo conto del possibile aumento della volatilità - questo eliminerà la probabilità che lo farai semplicemente essere "eliminato" dal mercato. Ad esempio, quando fai trading di EUR contro USD, scegli con attenzione il livello a cui verrà inserito un ordine protettivo, nell'intervallo di 80 punti. Se il prezzo durante la sessione londinese o americana è aumentato o diminuito di un determinato numero di punti, in quel giorno non vale più la pena aprire una posizione. Ricorda inoltre che il potenziale profitto deve essere almeno 2 volte le perdite.
• Quando la volatilità è elevata, riduci il volume delle transazioni aperte - non rischiare il tuo capitale in modo irragionevole.

Regolando la tua strategia di trading in base alle informazioni che ricevi, sarai in grado di eliminare la maggior parte dei falsi segnali e trovare ottimi punti di ingresso nel mercato. Facendo la domanda: "Volatilità - che cos'è?", tunon dovrebbe accontentarsi di una mera definizione del termine. La capacità di analizzarlo e applicarlo nel tuo trading è la chiave per aumentare le entrate derivanti dal lavoro nei mercati finanziari.