Uno degli indicatori più importanti della condizione di una banca è la liquidità delle sue risorse. Un livello elevato di questo indicatore significa che questo istituto finanziario è in grado di pagare i propri obblighi sia nel periodo attuale che in quello futuro. Quando la liquidità, e quindi la solvibilità, della banca cala, è necessario rifinanziare. Ciò significa che la Banca centrale dello stato deve stanziare fondi aggiuntivi insieme agli investitori interessati.
Fondamenti di stabilità del sistema finanziario
Il compito di qualsiasi Banca Centrale è di rilevare tempestivamente il gap temporale nella liquidità della banca, analizzarlo e, se necessario, trovare fondi per liquidarlo. Il rifinanziamento è un processo che ti permette di:
- Garantire la continuità dei regolamenti nel sistema economico nazionale garantendo la liquidità di ogni singola banca.
- Controllare la situazione nel mercato monetario conutilizzando l'impostazione del tasso di interesse.
Tuttavia, è importante capire che il rifinanziamento non è una fonte permanente di liquidità aggiuntiva per le istituzioni finanziarie. La banca centrale non è interessata a sostenere regolarmente un istituto finanziario in difficoltà. Pertanto, qualsiasi banca dovrebbe sforzarsi di attirare fondi aggiuntivi da nuovi clienti e azionisti.
Principi di base per un rifinanziamento competente
Per garantire la stabilità del sistema monetario dello stato, la Banca centrale, quando fornisce fondi aggiuntivi ad altre istituzioni finanziarie, dovrebbe essere guidata dalle seguenti disposizioni:
- Definizione preliminare di limiti e volumi di prestito.
- Il rifinanziamento delle banche dovrebbe essere coerente con gli obiettivi della politica monetaria approvata.
- L'istituto finanziario bisognoso deve essere libero da debiti con la Banca centrale ed essere in grado di rimborsare il prestito in futuro.
- Avere fondi aggiuntivi protetti in modo sicuro.
- Importo del prestito corretto corrispondente al valore della garanzia.
- Il tasso di rifinanziamento non può essere inferiore al tasso di sconto.
Tipi di prestito
Il rifinanziamento è l'ultima possibilità per la maggior parte delle banche. Si rivolgono alla Banca Centrale quando tutti gli altri modi per raccogliere fondi gratuiti sono già stati esauriti e il debito verso i clienti rimane ancora. Esistono due tipi principali di prestito:normativo e specifico. I primi sono strumenti finanziari permanenti e sono utilizzati per controllare il mercato monetario. Prestiti specifici sono utilizzati per stabilizzare situazioni di mancanza di liquidità in banche specifiche. La Banca Centrale può anche utilizzare operazioni REPO e SWAP per regolamentare il mercato.
Meccanismo di funzionamento
Il rifinanziamento è un processo simile a questo:
- La banca ha problemi di solvibilità.
- La Banca centrale analizza la situazione e prende una decisione sull'emissione di un prestito, ad esempio $10 milioni per un anno.
- Una banca commerciale presta denaro ai propri clienti a un tasso di interesse superiore al tasso di rifinanziamento.
- A fine mandato restituisce 10 milioni con una sovrattassa della Banca Centrale.
- Il denaro ricevuto a seguito di questa operazione viene ridistribuito e aumenta la solvibilità della banca.
La Banca Centrale non lavora direttamente con la popolazione, perché in questo caso dovrebbe controllare milioni di piccoli mutuatari. Pertanto, le banche commerciali fungono da intermediari tra lui e la gente comune.
Tasso di rifinanziamento
Secondo la legge federale "Sulla banca centrale della Federazione Russa", la Banca centrale può fornire fondi aggiuntivi per un certo periodo su base rimborsabile agli istituti di credito per risolvere i loro problemi di liquidità. Il tasso di rifinanziamento è uno strumento che controlla ilinteressi su depositi e prestiti. La sua diminuzione è vantaggiosa per i mutuatari, mentre i depositanti sono privati di parte del loro reddito. Il rifinanziamento della Banca Centrale è effettuato ad un tasso stabilito o scelto sulla base di meccanismi di mercato.
Razionamento degli interessi
Prima del 2010, l'importo massimo riconosciuto come spesa era pari al seguente valore: tasso di rifinanziamento1,1 Ora il secondo moltiplicatore è stato aumentato a 1,8 per i prestiti in rubli. Se uno degli indicatori cambia durante la durata del contratto di prestito, è necessario effettuare un doppio calcolo. Per quanto riguarda i contratti in valuta estera, qui non viene utilizzato il tasso di rifinanziamento. Il livello massimo che può essere considerato una spesa è 15%.
Ambiti di applicazione e impatto
Il rifinanziamento delle banche a un certo tasso nella Federazione Russa ha un impatto non solo sugli stessi istituti finanziari e creditizi, ma anche su un comune cittadino. In particolare si possono distinguere i seguenti casi:
- Tassazione degli interessi attivi sui depositi (secondo il Codice Fiscale della Federazione Russa, l'aliquota del 35% è fissata in eccesso rispetto all'importo calcolato in base al tasso di rifinanziamento).
- Calcola i pagamenti per ritardi di denaro dovuti a un dipendente (comprese le ferie).
- Calcolo degli interessi su una tassa o commissione (la sua percentuale è un trecentesimo del tasso di rifinanziamento stabilito).
Il processo di prestito da parte della Banca Centrale alle banche commerciali è un importante regolatore del sistema finanziario dello Stato. Lo sviluppo dell'economia dipende in gran parte da esso, poiché la popolazionetende ad affidare le proprie risorse alle banche solo se sono sostenibili.
